В июле этого года в Израиле вступила в силу масштабная реформа инвестиционных маршрутов, нацеленная на изменение структуры пенсионных накоплений и создание новых направлений, позволяющих вкладчикам принимать более осознанные и персонализированные решения.
Основные положения реформы
Реформа вводит новые типы инвестиционных маршрутов, разделенные на два уровня. На первом этапе Управление установило 5 инвестиционных категорий, каждая из которых предлагает уникальный подход к инвестированию. В каждой категории предусмотрены маршруты с одинаковыми названиями для всех компаний, каждый из которых представляет собой определенный инвестиционный портфель. Компании обязаны адаптировать свои текущие маршруты под новую структуру.
Категория 1 – Индексные маршруты: будут созданы 6 маршрутов, каждый из которых следует определённому индексу или нескольким индексам. Часть маршрутов больше ориентирована на облигации, другая — на акции. Каждый маршрут должен следовать как минимум трем индексам, при этом доля каждого должна составлять от 10% до 50%, а общее количество индексов не должно превышать 10. Исключение составляет маршрут, ориентированный исключительно на индекс S&P 500.
Категория 2 – Торгуемые маршруты: в отличие от индексных маршрутов, здесь компании могут инвестировать как в индексы, так и в любые торгуемые активы, такие как акции и облигации, но не в неторгуемые активы. Компании обязаны предложить как минимум один маршрут в каждой из первых двух категорий.
Категория 3 – Маршруты активного управления: эти маршруты допускают инвестиции в неторгуемые активы.
Категория 4 – Маршруты активного управления с плавающими комиссионными, зависящими от успеха инвестиций. Ожидается, что эти маршруты откроются позже.
Категория 5 – Маршруты экологического развития и веры: разработаны для инвесторов, которые придерживаются религиозных принципов или предпочитают «зеленую» стратегию инвестирования.
Проверка и улучшение ваших сбережений может зависеть от ряда факторов, таких как возрастная группа, к которой вы относитесь. Уже более 7593 израильтян прошли проверку; она занимает менее минуты и требует ответа на несколько простых вопросов.
Как подготовиться к изменениям в инвестиционных маршрутах?
Чтобы подготовиться к изменениям, вступившим в силу, важно зайти в личный кабинет на сайте своей управляющей компании(пенсионный фонд), ознакомиться с текущими инвестиционными маршрутами и новой инвестиционной политикой. Стоит изучить предлагаемый компанией портфель и проконсультироваться с пенсионным агентом, чтобы убедиться, что маршрут соответствует вашим личным целям и потребностям.
Новые возможности для вкладчиков благодаря реформе
Реформа 2024 года открывает вкладчикам возможности пересмотреть свой инвестиционный портфель и удостовериться, что он по-прежнему соответствует их текущим целям и предпочтениям. В ряде случаев вкладчики могут обнаружить, что их выбранный ранее маршрут теперь больше не отвечает их потребностям, и могут рассмотреть переход на другой вариант.
Также стоит проверить, включают ли новые маршруты улучшенные условия по сравнению с предыдущими. Например, сфокусирован ли новый маршрут на других типах активов? Изменились ли комиссионные сборы? Появились ли изменения в инвестиционной политике, которые могут повлиять на доходность? Все эти аспекты стоит учитывать при смене инвестиционного маршрута.
Следует отметить, что одним из основных аспектов реформы 2024 года является акцент на персонализации инвестиционных маршрутов. Вкладчикам предоставляется доступ к разнообразным маршрутам, которые позволяют выбрать подходящий уровень риска, предпочитаемые типы активов и оптимальные временные горизонты. Цель персонализации — повышение доходности и снижение рисков, связанных с управлением неперсонализированными инвестициями.
